시장 상황 요약

초반 증시는 경기 침체와 중동 전쟁 우려로 인해 큰 폭으로 하락하고 있습니다. 특히, 경기 침체에 대한 공포가 더 큰 영향을 미치고 있는 것으로 보입니다. 주말 동안 중동 전쟁 이슈와 사우디의 공급 가격 인상 소식이 있었음에도 불구하고 유가가 하락하고 있다는 점이 이를 뒷받침합니다. 이는 경기 침체에 따른 수요 감소 우려가 중동 전쟁 부담보다 더 큰 영향을 주고 있다는 것을 의미합니다.

주요 뉴스와 영향

• 버핏의 애플 지분 현금화: 워렌 버핏이 애플 지분의 절반을 현금화했다는 소식이 전해지면서 투자자들의 불안감을 가중시키고 있습니다.
• 엔비디아의 차세대 제품 공급 지연설: 엔비디아의 차세대 제품 공급이 지연될 것이라는 소문도 시장에 부정적인 영향을 미치고 있습니다.
• 일본 증시 폭락: 일본 증시가 초반 -7% 가까이 폭락하면서 글로벌 시장의 경계감을 더욱 높였습니다.

과거 급락 후 반등 패턴

과거 코스피 낙폭 상위 10위를 분석해보면, 급락한 다음 날 -2% 이상 추가 하락은 4회 있었고, 그 중 한 번은 -3.2% 하락했습니다. 그러나 -2% 이상 추가 하락한 다음 날에는 최소 +2.3%, 최대 +5.7%의 급반등이 나왔습니다.

이는 급락 후 단기적인 반등 가능성을 시사합니다.

경기 침체 트리거 이벤트 분석

과거 경기 침체는 대형 이벤트가 트리거 역할을 했습니다:

• 2007년: 리먼 브라더스 파산
• 2020년: 코로나19 팬데믹
• 2022년: 러시아와 우크라이나 전쟁으로 인한 인플레이션

현재는 중동 지역 문제가 가능성 있는 트리거로 보이지만, 실제 전면전 가능성은 낮아 보입니다. 4월에도 전면전 이야기가 나왔지만, 실제로는 무인기와 미사일 공격으로 마무리된 바 있습니다. 현실적으로 이란과 이스라엘 간의 전면전은 지리적 요건 상 어려울 것으로 판단됩니다. 그럼에도 불구하고 중동 지역 이슈는 계속 모니터링이 필요합니다.

투자 전략 제안

현재 시장이 불안정한 상황에서는 V자 급반등이 시작되기는 어려울 것입니다. 매수세가 붙더라도 단타성 매수가 많아져 반등 후 바로 매물이 나올 가능성이 높습니다. 따라서, 시간을 두고 신중하게 접근하는 것이 중요합니다. 신용 거래를 사용하지 않은 투자자라면 지금 정리하기보다는 조금 더 나은 자리에서 정리할지 여부를 가늠하는 것이 좋을 것입니다.